Uma análise da avaliação da Live Nation Entertainment (LYV) à medida que a narrativa de crescimento e o DCF sinalizam resultados diferentes

Live Nation Entertainment: instantâneo do desempenho recente

A Live Nation Entertainment (LYV) atraiu o interesse dos investidores após negociações recentes, com as ações fechando a US$ 154,75 e mostrando retornos totais positivos no último mês, nos últimos 3 meses, no acumulado do ano e no ano passado.

Veja nossa análise mais recente para Live Nation Entertainment.

O preço das ações manteve-se acima de US$ 150, com um retorno do preço das ações em 30 dias de 6,2%, enquanto o retorno total para os acionistas em 1 ano de 17% e o retorno total para os acionistas em 3 anos acima de 100% apontam para um impulso sustentado.

Se a recente execução da Live Nation fez você pensar sobre onde mais as histórias de crescimento podem estar se construindo, este pode ser um bom momento para analisar 18 principais empresas lideradas por fundadores

Com receitas de 25,2 mil milhões de dólares, uma perda líquida recente e uma pontuação de valor de 3, os investidores têm agora de perguntar se o preço actual da Live Nation já reflecte o seu potencial futuro ou se o nível actual ainda oferece uma oportunidade de compra.

Narrativa mais popular: 16% subvalorizada

Comparado ao valor justo narrativo de US$ 183,22, o último fechamento da Live Nation em US$ 154,75 implica um desconto que depende de uma história específica de crescimento e lucratividade.

A expansão internacional e a integração vertical estão a reforçar o crescimento das receitas, a eficiência operacional e a melhoria das margens através de novos mercados, locais e captura da cadeia de valor. O foco contínuo no desenvolvimento e operação de locais globais permite que a Live Nation capture uma parcela maior da cadeia de valor do evento, facilita a eficiência operacional e aumenta as receitas auxiliares, como patrocínios, alimentos e bebidas e pacotes VIP, o que beneficia diretamente as margens líquidas e os ganhos gerais.

Leia a narrativa completa.

Quer ver que tipo de aumento de receita e aumento de margem devem ser alinhados para que essa avaliação funcione? A narrativa baseia-se numa expansão ambiciosa das receitas, numa rentabilidade crescente e num rico múltiplo de lucros futuros que normalmente seria reservado a nomes de meios de comunicação em rápido crescimento. Curioso para saber quais premissas têm maior peso nesse valor justo? Observe mais de perto como as peças se encaixam na narrativa completa.

Resultado: Valor Justo de US$ 183,22 (SUBVALORIZADO)

Leia a narrativa na íntegra e entenda o que está por trás das previsões.

No entanto, a história pode mudar rapidamente se os resultados regulamentares em torno da Ticketmaster ou questões operacionais ligadas à expansão internacional dos locais começarem a pressionar os retornos e a qualidade dos lucros.

Descubra mais sobre os principais riscos desta narrativa da Live Nation Entertainment.

Outro ângulo de avaliação

Nosso modelo DCF aponta na direção oposta ao valor justo narrativo, com uma estimativa de US$ 139,20 por ação versus o preço recente de US$ 154,75, o que implica que a Live Nation poderia estar negociando acima de seu valor de fluxo de caixa futuro. A questão para você é se os fluxos de caixa ou as histórias de crescimento são mais importantes neste momento.

Veja como o modelo SWS DCF chega ao seu valor justo.

Simply Wall St realiza um fluxo de caixa descontado (DCF) em todas as ações do mundo todos os dias (confira Live Nation Entertainment, por exemplo). Mostramos todo o cálculo na íntegra. Você pode acompanhar o resultado em seu lista de observação ou portfólio e seja alertado quando isso mudar ou use nosso analisador de estoque para descobrir 53 ações subvalorizadas de alta qualidade. Se você salvar um rastreador até alertamos você quando novas empresas se aproximam – para que você nunca perca uma oportunidade em potencial.

Próximas etapas

Se esta mistura de otimismo e cautela em torno da Live Nation o faz pensar, verifique você mesmo os números e decida o que parece razoável para o seu portfólio e, em seguida, analise o 2 recompensas principais.

Procurando mais ideias de investimento?

Se a Live Nation já estiver no seu radar, este é o momento de ampliar sua lista de observação e identificar outras oportunidades que possam se adequar ao seu estilo antes de todo mundo.

Este artigo de Simply Wall St é de natureza geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos
e previsões de analistas usando apenas uma metodologia imparcial e nossos artigos não se destinam a ser conselhos financeiros. Não constitui uma recomendação de compra ou venda de qualquer ação e não leva em consideração seus objetivos ou suas
situação financeira. Nosso objetivo é trazer a você análises focadas em longo prazo, orientadas por dados fundamentais.
Observe que nossa análise pode não levar em consideração os últimos anúncios de empresas sensíveis a preços ou materiais qualitativos.
Simply Wall St não tem posição em nenhuma das ações mencionadas.

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